USD/CHF در 20 جلسه 2.8% بالا رفته و سقف 60 روزهای در 0.8358 ثبت کرده است؛ محرک آن فدی است که نرخ را بالا میبرد، در حالی که بانک ملی سوئیس نرخ را 0.00% نگه داشته است. RSI نزدیک 74 از کشیدگی بازار خبر میدهد، پس TNFX Research انتظار دارد افت به سمت 0.8276 حمایت شود نه اینکه سقف باشد، و 0.8420 هدف پایان اکتبر است.
این هفته: در اشباع خرید است، پس احتمالاً پیش از NFP در 2 اکتبر افتی به سمت 0.8306 تا 0.8276 رخ میدهد. رقم قوی سقف باند سیگمای یکهفتهای در 0.8400 را هدف میگیرد؛ حفظ 0.8276 روند را دستنخورده نگه میدارد.
پایان اکتبر: سناریوی پایه: بسته شدن پایان اکتبر نزدیک R2 هفتگی در 0.8420 در صورت افزایش نرخ فد در 28 اکتبر، در حالی که بانک ملی سوئیس تا 10 دسامبر نشستی ندارد. زیر 0.8226 این دیدگاه شکست میخورد.
سطوح کلیدی
مقاومت
- R10.83580
- R20.84200
- R30.84950
حمایت
- S10.82760
- S20.82260
- S30.81910
سناریوها
- محرک
- NFP و CPI داغ، سپس افزایش نرخ فد در 28 اکتبر همراه با سیگنال افزایشهای بیشتر
- هدف
- 0.84950
روند از 0.8420 (R2 هفتگی) فراتر رفته و به 0.8495 (قیمت فعلی بهعلاوه 3 برابر ATR) میرسد، چون شکاف با نرخ 0.00% بانک ملی سوئیس بیشتر میشود.
- محرک
- NFP نزدیک اجماع و افزایش نرخ 28 اکتبر با احتمال حدود 70 تا 77 درصد در قیمتها باقی میماند
- هدف
- 0.84200
شرایط اشباع خرید ابتدا افتی به سمت 0.8276 ایجاد میکند، سپس خریداران بازمیگردند و جفتارز را تا پایان اکتبر به R2 هفتگی در 0.8420 میرسانند.
- محرک
- NFP ضعیف و CPI ملایم احتمال افزایش نرخ فد را کاهش میدهند و فرانک دوباره جان میگیرد
- هدف
- 0.82260
رالی کشیدهشده از 0.8276 عبور کرده و تا S1 هفتگی در 0.8226 عقبنشینی میکند و SMA20 در 0.8191 آزمون بعدی است.
عوامل مؤثر
- شکاف سیاستی: نرخ فد 3.75 تا 4.00% با افزایش 28 اکتبر که حدود 70 تا 77 درصد قیمتگذاری شده، در برابر نرخ 0.00% بانک ملی سوئیس که تصمیم بعدیاش 10 دسامبر است
- بازده 10 ساله آمریکا بالای 5.2%، بالاترین از ژوئن 2007، مزیت بازدهی دلار بر فرانک را افزایش میدهد
- در هر یک از سه هفته اخیر بالاتر بسته شده و به سقف 60 روزه تازه 0.8358 رسیده؛ سقف نوسانی قبلی 0.8263 اکنون نقش حمایت دارد
- RSI در 73.8 در اشباع خرید است: پیش از موج بعدی، تثبیت محتمل است نه بازگشت خودکار روند
تاریخهای مهم
گزارش اشتغال آمریکا (NFP، سپتامبر)، ساعت 15:30 به وقت مکهاجماع +90 هزار و بیکاری 4.1%. رقم قوی از صعود به 0.8400 حمایت میکند؛ رقم ضعیف زمینه افت عمیقتر را فراهم میکند.
شاخص CPI آمریکا (سپتامبر)CPI اوت 3.4% سالانه با رشد 16.3% انرژی بود. رقم داغ شکاف نرخ را همچنان گستردهتر میکند.
تصمیم FOMCافزایش دوم 25 واحد پایه با احتمال حدود 70 تا 77 درصد قیمتگذاری شده؛ رهنمود انقباضی به نفع سناریوی صعودی است.
تصمیم بانک ملی سوئیس (SNB)نرخ در 24 سپتامبر در 0.00% حفظ شد؛ چون تا 10 دسامبر نشستی نیست، در اکتبر هیچ اقدام سیاستی برنامهریزیشدهای از سوی سوئیس برای خنثی کردن افزایش نرخ فد وجود ندارد.
تصویر تکنیکال
روند صعودی قوی: قیمت بهخوبی بالای SMA20 (0.8191) و SMA50 (0.8133) است. RSI14 در 73.8 در اشباع خرید است، پس اصلاحها محتملاند اما بهتنهایی نشانه بازگشت روند نیستند. ATR14 برابر 0.0052 (حدود 52 پیپ در روز).
چه چیزی دیدگاه ما را تغییر میدهد
بسته شدن روزانه زیر 0.8226 (S1 هفتگی) نشانه شکست رالی است. NFP ملایم همراه با تقاضای دوباره برای فرانک میتواند آن را تا SMA20 در 0.8191 پایین بیاورد.